หุ้นฮ็อต

| 22 สิงหาคม 2560 | 14:11

SQ ลุ้นทำ All time high กูรูจ่ออัพเป้าหลังงบโค้ง 2 โดดเด่น

        SQ วอลุ่มทะลัก 2 วันติด ดันราคาแตะ All time high อีกครั้ง ส่องพื้นฐานโบรกฯ เตรียมปรับเพิ่มประมาณการกำไร-ราคาเป้าหมาย จากปัจจุบันราว 6.50-7.40 บ. หลังผ่านมาครึ่งปีฟันกำไรถึง 80% ของประมาณการ ขณะที่ปลายปีนี้ปูสตอรี่งานประมูลแม่เมาะโครงการ 9 

  ราคาหุ้น บมจ.สหกลอิควิปเมนท์ (SQ) เช้านี้ขึ้นมาแตะ All Time High ที่เคยทำไว้เมื่อเดือน มี.ค. ที่ 6.25 บาท อีกครั้ง โดยราคาเปิดเช้านี้ที่ 6.15 บาท และขึ้นไปทำจุดสูงสุดที่ 6.25 บาท ก่อนจะปิดการซื้อขายภาคเช้าที่ 6.20 บาท เพิ่มขึ้น 0.10 บาท หรือ 1.64% ในขณะที่ปริมาณหุ้นที่ซื้อขายเพิ่มขึ้นอย่างโดดเด่นตั้งแต่วานนี้ ที่มีหุ้นซื้อขายเพิ่มขึ้นกว่า 700% และวันนี้ยังเพิ่มขึ้นอีก 180% เทียบค่าเฉลี่ย 5 วันทำการก่อนหน้า 
 "สหกลอิควิปเมนท์" เป็นผู้ให้บริการด้านการทำเหมืองเปิดถ่านหินและลิกไนต์อย่างครบวงจร ครอบคลุมถึง การวางแผนงานในเหมือง การปฎิบัติงานเปิดหน้าเหมือง การให้คำปรึกษาด้านงานเหมือง และการให้เช่าและซ่อมบำรุงเครื่องจักรขนาดใหญ่ ประสบการณ์ในธุรกิจนี้ 33 ปี
  ปัจจุบัน SQ มี Backlog อยู่ที่ 3.75 หมื่นล้านบาท ซึ่งจะทยอยรับรู้รายได้ในช่วง 10 ปีจากนี้ ภายใต้โครงการที่ทำอยู่ปัจจุบัน มีดังนี้
  1.โครงการเหมืองหงสา สาธารณรัฐประชาธิปไตยประชาชนลาว เริ่มปี 2558-2569 
   2. โครงการเหมืองถ่านหิน ที่ อ.แม่เมาะ จ.ลำปาง โครงการ 7 เริ่มปี 2551 -2563 
   3.โครงการเหมืองถ่านหิน ที่ อ.แม่เมาะ จ.ลำปาง โครงการ 8 เริ่มปี 2559- 2568 
   SQ เข้าตลาดหุ้นมาได้ เกือบ 1 ปี โดยผลประกอบการในช่วง 3 ปี (2557-2559) รายได้เติบโตต่อเนื่องจาก 1.6 พันล้านบาท ขึ้นมาเป็น 2.9 พันล้านบาทในปี 2559 และกำไรสุทธิจาก 49 ล้านบาทในปี 2557 ขึ้นมาเป็น 322 ล้านบาทในปี 2559 
   ส่วนปี 2560 ไตรมาส 2/60 มีกำไรสุทธิ 165 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 159% YoY ส่งผลให้งวดครึ่งแรกปี 60 มีกำไรสุทธิ 391 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 191% YoY แม้ปริมาณงานขุดขนในโครงการแม่เมาะ 8 จะลดลงเนื่องจากฤดูฝน แต่โครงการนี้มีอัตรากำไรที่สูง
  กำไรสุทธิปีนี้จึงมีลุ้นทำสถิติสูงสุดเป็นประวัติการณ์ หลังกำไรแค่ครึ่งปีคิดเป็นกว่า 80% ของประมาณการทั้งปีแล้ว ทำให้โบรกฯ เตรียมปรับเพิ่มประมาณการกำไรและราคาเป้าหมายปี60 จากราคาพื้นฐานปัจจุบันอยู่ในช่วง 6.50-7.40 บาท (เพิ่มขึ้นจากต้นปีที่ไม่ถึง 6 บาท) นอกจากนี้ ยังมีอัพไซด์จากโครงการแม่เมาะ 9 ซึ่งจะทราบผลประมูลใน Q4/60
   บล.เคจีไอ กล่าวว่า กำไรสุทธิของ SQ ใน Q2/60 อยู่ที่ 166 ล้านบาท (+159% YoY, -27% QoQ) สูงกว่า Bloomberg consensus 35% เนื่องจากบริษัทขุดดินในโครงการแม่เมาะ 8 ได้มากกว่าที่คาดไว้ใน Q2/60 โดยกำไรที่เพิ่มขึ้น YoY มีสาเหตุสำคัญมาจากผลการดำเนินงานที่ดีขึ้นของโครงการแม่เมาะ8 แต่กำไรที่ลดลง QoQ เป็นผลจากปัจจัยด้านฤดูกาลเนื่องจากเป็นช่วงหน้าฝนใน Q2/60 ซึ่งทำให้ขุดดินและถ่านหินได้น้อยลงผลการดำเนินงานที่แข็งแกร่งใน Q2/60 ทำให้เรากำลังทบทวนปรับเพิ่มประมาณการกำไรสุทธิปี 2560 ขึ้นอีก
  บล.เมย์แบงก์ กิมเอ็ง แนะนำ ซื้อสะสม ราคาเป้าหมาย 6.50 บาท ภายหลังการประกาศงบไตรมาส2 ส่งผลให้ SQ มีกำไรครึ่งปีแรก คิดเป็นสัดส่วนสูงถึง 80% ของประมาณการ โดยเราคาดมีโอกาสสูงที่จะเห็นการปรับประมาณการกำไรและราคาเป้าหมายขึ้น ทั้งนี้ SQ มีศักยภาพที่จะได้งานในอนาคตต่อเนื่อง จะหนุนผลประกอบการเติบโต ราคาหุ้นปัจจุบันซื้อขาย P/E ปี 2561 ที่ไม่สูง 12 เท่า และ EV/EBITDA 6.3 เท่่า ต่ำกว่ารับเหมารายอื่นๆ สำหรับ Outlook ครึ่งปีหลัง คาดมีแนวโน้มรับรู้รายได้บางส่วน (ขุดดิน-ถ่านหิน) ของโครงการเหมืองแม่เมาะ8 ก่อนกำหนด ส่งผลบวกต่อประมาณการ
        บล.แลนด์ แอนด์ เฮ้าส์ แนะนำ ซื้อเมื่ออ่อนตัว SQ ทำธุรกิจให้บริการงานทำเหมืองแร่ ปัจจุบันมีงานในมือ 3.8 หมื่นล้านบาท คาดปี60-61 จะรับรู้รายได้เต็มปีจากเหมืองหงสาและแม่เมาะ 8 ดันกำไรเติบโตเฉลี่ยปีละ 30% มูลค่ายุติธรรม 6.50 บาท
  บล.บัวหลวง แนะนำซื้อ เป้าหมายพื้นฐาน 7 บาท ปัจจัยหนุนจากสตอรี่โครงการในอนาคต ได้แก่ โครงการแม่เมาะ 9 จะรู้ผลในช่วงปลายปีนี้ เรายังเชื่อว่า SQ ยังได้เปรียบในด้านความสามารถในการบริหารเ ครื่องจักร โดยข้อมูลในอดีตตอกย้ำความสามารถของ SQ ในด้านนี้
  ด้านสัญญาณทางเทคนิค ลุ้นแนวต้านแรก 6.30 บาท หากผ่านขึ้นไปได้ มีลุ้นแนวต้านถัดไป 6.70-6.90 บาท Stop loss 5.80 บาท 
  บล.ธนชาต แนะนำ เข้าซื้อและเพิ่มเมื่อทะลุ 6.30 บาท เป้าหมาย 6.95 บาท
  บล.เคจีไอ แนะนำเก็งกำไร หลังวานนี้ราคาหุ้นปิดเหนือแนวต้านจิตวิทยาที่ 6.0 บาทได้ แนวต้าน 6.25 บาท และถัดไปที่ 6.7 บาท ตามลำดับ แนวรับ 6.0 บาท Stop loss 5.8 บาท 
  บล.ไอร่า แนะซื้อเล่นรอบใหญ่ ประเมินแนวรับ 6.00-5.90 บาท แนวต้าน 6.25-6.70 บาท ตัดขาดทุน 5.80 บาท

        SQ ยังมีสตอรี่รออยู่ในช่วงไตรมาส 4/60 คือ ผลประมูลโครงการเหมืองแม่เมาะ 9 อย่างไรก็ตาม ผู้บริหารได้ส่งสัญญาณไว้ก่อนหน้านี้ว่า หากชนะประมูลโครงการนี้อาจต้องเพิ่มทุน เพราะใช้เงินลงทุนสูงราว 1 หมื่นล้านบาท แต่เป็นเรื่องอนาคตในอีก 3-4 ข้างหน้า ซึ่งคงต้องจับตาว่าเมื่อถึงเวลานั้นราคาหุ้น SQ จะจูงใจให้ใส่เงินเพิ่มทุนหรือไม่
 

    

RECOMMENDED NEWS

ข่าวยอดนิยม

Refresh


LATEST NEWS

ข่าวล่าสุด

Refresh

ดูข่าวทั้งหมด